GustaviaDavegårdh Kazakstan och Central Asien

• Esittely
• Kehitys
• Salkunhoitaja
• 

Rahaston esittely

Sijoitustoiminnan tavoite

Rahaston sijoitustoiminnan tavoitteena on saavuttaa mahdollisimman suuri arvonnousu

Rahaston sijoitustoiminnan kuvaus

GustaviaDavegårdh Kazakstan och Central Aasien sijoittaa suoraan alueelle, joka hyötyy valtavasti Kiinan ja muun Aasian kehityksestä. Kazakstan on yksi maailman rikkaimmista raaka-ainemaista.

Sijoitusta Kazakstaniin ja Keski-Aasiaan voidaan verrata sijoitukseen Venäjälle ja muille kehittyville markkinoille. Kazakstanin kasvuvauhti on tänään nopeampaa kuin Venäjällä, arvostukset ovat alhaisempia kuin Venäjällä ja muissa kehittyvissä maissa ja maan tulevan kasvun odotetaan olevan muita kehittyviä maita nopeampaa kasvaneen öljyntuotannon ansiosta.

Kazakstan kuuluu maailman suurimpiin öljy- ja raaka-ainemaihin. Raaka-ainevarat ovat erinomaisen vahvoja yhdellä maailman laajoimmista alueista – Kazakstanissa ja Keski-Aasiassa. Maan rajanaapurina on Kiina, joka ostaa eniten raaka-aineita maailmassa ja sillä on myös varaa investoida rahastoihin tulevaa käyttöä varten.

Vuoden 2000 jälkeen tehdyn yhden maailman suurimman öljylöydön – Kashaganin – odotetaan kaksinkertaistavan maan öljyntuotannon seuraavan kymmenen vuoden aikana. Öljyn tuotannon kasvu on maailman nopeinta. Se luo fantastisia kasvumahdollisuuksia ja ainutlaatuisia edellytyksiä yhtiöille, jotka toimivat maassa.

Kiina on ollut vauhdittaja kehityksessä ja sen sijoitukset maahan olivat yksi syy siihen, miksi Kazakstanin talous kasvoi samaan aikaan, kun ympäröivä maailma taantui vuonna 2009. Kiinan vetoapu on myös tämän vuoden kasvun taustalla, joka ylittää Euroopan ja muun Keski-Aasian kasvun.

Kazakstan erottuu myös hyvillä poliittisilla suhteillaan maailman muihin suurvaltoihin – Venäjään, Yhdysvaltoihin ja Eurooppaan. Tuorein esimerkki on maan puheenjohtajuus Euroopan turvallisuusjärjestössä ETYJ:ssä -  puheenjohtajuus, jota yhdelläkään entisen Neuvostoliiton maalla ei aiemmin ole ollut.

”Kazakstanilla on valtavaa taloudellista potentiaalia. Öljyntuotannon suunniteltu laajentaminen, runsaat muut luonnonvarat, vastuullinen makrotalouspolitiikka ja muut poliittiset parannukset ovat luoneet edellytyksiä erittäin lupaavalle tulevaisuudelle.” (Maailmanpankin Maaraportti 2009).

Rahaston sijoituspolitiikka

GustaviaDavegårdh Kazakstan & Centralasien on aktiivisesti hallinnoitu osakerahasto, joka sijoittaa Kazakstaniin ja Keski-Aasiaan.  

Rahaston sijoitusfilosofia perustuu yhtiöiden analysointiin ja niiden arvon selvittämiseen. Jokainen sijoituspäätös perustuu yksilölliseen perusteanalyysiin. Rahaston pääoma sijoitetaan eri toimialoille ja markkinoille arvoltaan houkutteleviin osakkeisiin, jotka yhdessä muodostavat tasapainoisen salkun. Rahaston sijoitusten tavoitteena on saavuttaa mahdollisimman suuri arvonnousu,

Rahaston varat voidaan sijoittaa arvopapereihin, rahamarkkinainstrumentteihin, rahasto-osuuksiin ja luottolaitoksiin avatuille tileille. Salkunhoitajalla on oikeus käydä rahaston lukuun kauppaa johdannaisilla sekä antaa ja ottaa arvopaperilainoja rahaston varojen hallinnan tehostamiseksi.

Rahaston riskiprofiili ja sijoittajakohderyhmä

Osakerahastosäästämiseen sisältyy aina korkea kurssivaihteluriski. GustaviaDavegårdh Kazakstan & Centralasien sijoittaa alueelle, jolla riskejä voidaan pitää useassa suhteessa suurina. Erityisesti voidaan mainita poliittiset riskit, valuuttariskit, yrityskohtaiset riskit, likviditeettiriskit, hallinnolliset riskit ja juridiset riskit.

GustaviaDavegårdh Kazakstan & Centralasien on korkean riskin osakerahasto. Sijoitushorisontiksi suositellaan vähintään viittä vuotta.

Rahasto sopii sijoittajille, jotka hakevat sijoitusta, joka kohdistuu kasvaviin talouksiin Kazakstanissa ja Keski-Aasiassa ja jotka hyväksyvät suuret kurssivaihtelut ja joilla suositeltava sijoitushorisontti on viidestä kymmeneen vuotta.

Rahaston perustiedot

IBAN tilinumero: SE4150000000058511073000
Pankin BIC/SWIFT koodi: ESSESESS
ISIN-tunnus: SE0003462423

Rahaston aloituspäivä: 13.9.2010
Vertailuindeksi: MSCI EM
Rahastotyhtiön www.osoite: www.gustaviadavegardh.se

Kehitys

Rahasto on aloittanut 13.9.2010. Ensimmäisen kokonaisen vuoden 2011 tuotto oli -31,99%.

Rahastoyhtiö ja salkunhoitaja

Rahastoyhtiö

GustaviaDavegårdh Fonder AB on ruotsalainen rahastoyhtiö, jonka toimintaa valvoo Ruotsin Rahoitustarkastus. Rahastoyhtiöstä pääosan omistavat rahastoyhtiön työntekijät.

Rahastoyhtiö on perustettu vuonna 2003 ja sen perustajilla on pitkäaikainen ja monipuolinen sijoituskokemus. Alkuperäiseltä nimeltään Gustavia Capital Management AB yhdistyi keväällä 2010 ruotsalaisen Davegårdh & Kjäll Fonder AB:n kanssa.

GustaviaDavegårdh tarjoaa valikoiman aktiivisesti hoidettuja rahastoja, jotka sopivat erinomaisesti sekä perus että erikoissijoituskohteiksi. Rahastoyhtiöllä on kokemus, asiakkaiden luottamus ja salkunhoitajien omat rahat sijoitettuna hoitamiinsa rahastoihin. GustaviaDavegårdhin tavoitteena on olla vakava ja terävä vaihtoehto kaikille sijoittajille, jotka eivät tyydy indeksejä seuraaviin bulkkituotteisiin.

Salkunhoitaja

Rahaston salkunhoitajana toimii GustaviaDavegårdhin salkunhoitotiimi. Tiimin päävastuullinen salkunhoitaja on Ola Gilstring.

Ola (s. 1968) on opiskellut Tukholman ja Coloradon yliopistoissa. Hän toimi aiemmin osakemeklarina HQ pankissa ja Handelsbankissa Lontoossa ja Tukholmassa. Ola on Gustavian perustaja ja rahastoyhtiön hallituksen jäsen.

Palkkiot

Merkintäpalkkio	0,0 %
Hallinnointipalkkio	2,0 %
Tuottopalkkio	20 % tuoton osalta, joka ylittää vertailuindeksi tuoton
Vertailuindeksi	MSCI Emerging Markets
Lunastuspalkkio	0,0 %